Санкт-Петербургская Биржа

А знаете ли вы, что можете стать партнером Билла Гейтса и совладельцем его бизнеса, или купить часть корпорации Coca-Cola, имея в кармане пару сотен долларов. Смелое заявление, больше похоже на бред сумасшедшего, но факт остается фактом - это правда.

Такие возможности в России предоставляет Санкт-Петербургская биржа.

Вот об этой интересной кампании и пойдет речь.

Постараемся коротко и просто рассказать о ее работе, особенностях и перспективах для тех, кто решит воспользоваться ее услугами.

История возникновения

В большинстве источников датой возникновения указан 1997 год - это неверно, первые торги на Санкт-Петербургской бирже начались еще в 18 веке в 1703 году, который и является годом основания.

Давайте посмотрим, как эволюционировала биржа от начала возникновения и до нашего времени:

• 1703 год. Указ Петра I, об учреждении бирж и схожих мест для торговли;
• 1705 год. Приказ Петра I о строительстве особого здания для торговли и времени собраний купечества. Говоря современным языком, регламентировано время торговых сессий;
• 1721 год. Появление регламента главного магистрата, в котором в одной из глав говориться о биржах и схожих местах;
• 1825-1855 годы. Биржа переживает крупную реформу под руководством министра финансов графа Е.Ф. Канкрина. В результате чего, на долгие годы становиться лидером биржевой торговли в Российской империи.
• В то время на Санкт-Петербургской биржи числились в основном акции крупнейших предприятий из различных сфер промышленности и крупных коммерческих банков.
• 1917 год. Во время октябрьской революции. Биржа была закрыта, как пережиток прошлого и чуждый элемент рабочего класса.
• 1997 год. Возобновляет свою деятельность, в качестве некоммерческого партнерства биржа «Санкт-Петербург». Основные инструменты-товары (нефть, ГСМ, металлы, зерно),  фьючерсы и опционы на них;
• 1998 год. Начинается торговля ценными бумагами российских эмитентов, в том числе акциями государственных корпораций;
• 2014 год. Проводятся операции с иностранными ценными бумагами, часть которых входит в индекс S&P 500;
• 2020 год. На Санкт-Петербургской фондовой бирже представлены все акции входящие в индекс S&P 500, а сам список инструментов составляет более тысячи позиций.

Биржа сегодня

Сегодня биржа – это высокотехнологичная электронная торговая площадка, предоставляющая услуги и квалифицированным инвесторам и непрофессионалам.

Качество предоставляемых услуг на уровне европейских и американских бирж, а по некоторым параметрам их превосходит.

Время работы площадки - стандартная рабочая неделя, с понедельника по пятницу, кроме государственных праздников РФ и США.

Торговая сессия начинается с 10:00 до 1:45 следующего дня по московскому времени. Режим же самих торгов с 10:00 до 0:00

Основные показатели

Ключевыми характеристиками, показывающими работу биржи, являются:

• объемы торгов;
• количество кампании прошедших листинг;
• какие кампании представлены на бирже;
• количеством секций (отделений) для торговли;
• количеством инструментов;

Санкт-Петербургская Фондовая биржа может «похвастаться» не только устойчивыми показателями, но и положительной динамикой их изменения.

Как пример, данные за последний торговый день января 2020 года:

Объем торгов

• Иностранные акции сумма – 180 826 000 долл.;
• Количество проторгованных акций -5 425 106 шт.
• Товарный рынок сумма – 22 755 700 руб.

Количеством кампании прошедших листинг.

• Зарубежные кампании – 1 260 шт.;

Какие кампании представлены

В котировальном списке представлены и флагманы американской экономики, и обычные середнячки.

Для примера покажем несколько эмитентов, чьи бумаги входят в котировальный список:

• Amazon;
• Apple;
• Microsoft Corporation;
• Carnival Corporation;
• SolarEdge Technologies Inc;
• The Home Depot, Inc.

Без преувеличения можно сказать, что Санкт-Петербургской биржей «охвачены» все сектора американской экономики, от тяжелой промышленности и производства до IT сектора и банковских услуг.

Количество торговых секций

Сегодня площадка представляет доступ на товарные рынки и рынок ценных бумаг.

Товарный сектор включает в себя 19 отделений:

• Продукты переработки газа и нефти;
• Отделение сельхозпродукции;
• Целлюлозно-бумажная промышленность;
• Фармацевтика;
• Сырая нефть;
• Газ;
• Машиностроение;
• Рыбная промышленность;
• Цветные металлы и сплавы из них;
• Драгметаллы;
• Промышленность аграрного комплекса;
• Товары народного потребления;
• Лес и лесопереработка;
• Промышленное оборудование;
• Минеральное сырье;
• Строительные материалы;
• Химическая промышленность;
• Черные металлы;
• Энергетика.

Каждое отделение – это широкий перечень позиций, по которым можно заключать сделки.

В секции торговли ценными бумагами, можно совершать операции с ценными бумагами зарубежных кампании:

• Обычными акциями;
• Привилегированными акциями;
• Еврооблигациями;

Количество инструментов

На первый взгляд рабочий инструментарий не так уж и широк, только американские акции и товары, но это на первый взгляд.

Если рассмотреть каждую позицию, то окажется, что количество инструментов предложенных для инвестирования и спекуляций приближается к 2000 позиций.

Сегодня Санкт-петербургская биржа это здоровый и «опасный» конкурент коллегам по бизнесу, имеющий потенциал для роста и предлагающий инновационные услуги своим клиента.

В качестве подтверждения стабильности и устойчивого развития, можно привести примеры из недавней истории.

Вспомним несколько крупных кризисов: дефолт 1998 года и мировой финансовый кризис 2008 года, в эти непростые времена многие финансовые институты прекратили свое существование, а ряду крупных кампании потребовалась помощь государства.

Несмотря на тяжелые времена, биржа не закрывалась ни на один день и не только выстояла, но и улучшила свои показатели в последующем.

Особенности биржи

Санкт-Петербургская биржа – это биржа со своими особенностями.

• Во-первых, здесь совершают сделки только с товарами и ценными бумагами иностранных кампании.

Так сложилось исторически: В 2013 году торги товарами проводившиеся на Московской бирже 100% перенесены на Питерскую биржу, а с 2014 года начало работы с иностранными акциями, и сегодня СПБ биржа увеличивает и расширяет перечень зарубежных ценных бумаг.

• Во-вторых, в отличие от Московской Фондовой биржи, где акции покупаются лотами, Петербургская биржа предлагает минимальный контракт размером в одну акцию.
• В-третьих, ликвидность по инструментам формируется не только на основе внутреннего рынка, но и с участием котировок ведущих американских площадок, в результате сделки исполняются по оптимальным и справедливым ценам.
• В-четвертых, это условия налогообложения.

Прибыль, полученная по финансовым операциям в долларах, переводится в национальную валюту, и облагается поставке 13%, а налоги по дивидендам рассчитываются и удерживаются в стране эмитента.

Поскольку инвестирование происходит в американские акции, ставка налога по дивидендам для резидентов из России составляет 10 %, потому что нерезидент США имеет право на получение льготной ставки 10%

Вы дополнительно получаете прибыль в размере 3%.

• В-пятых, даже если получен убыток вы все равно можете остаться в плюсе.

Пример

Вы купили акции по цене 100 долларов, а продали по 90, кажется явный убыток в 10 долларов, но если во время сделки рубль подешевеет по отношению к доллару, вы получите прибыль при конвертации торгового результата в рубли.

• В-шестых, можно сказать с некоторой оговоркой: «Санкт – Петербургская биржа, это российский аналог NYSE», потому–что акции, торгующиеся на ней аналогичны акциям, торгующимся на Нью-Йоркской фондовой бирже.
• В-седьмых, все работающие на площадке СПБ, находятся под защитой государства.

Все элементы и участники биржевой торговли работают в рамках правового поля РФ.

Если сравнить с любым брокером в оффшорах, разница очевидна. При любом форс-мажоре риск потерять инвестиции высок, а вероятность их возврата ничтожна.

Ну и последнее, при удачном стечении обстоятельств можно получить двойную выгоду, при росте стоимости актива и при росте курса доллара по отношению к национальной валюте.

Функции биржи

Тут все просто.

Основная функция биржи – предоставление доступа к рынкам, с помощью электронной торговой площадки и программного оборудования для торгов, обеспечение участников рынка ликвидностью и справедливой ценой.

Косвенная функция – это услуги посредника. Биржа сводит вместе продавцов и покупателей с помощью брокера, и дает им возможность заключать сделки купли продажи.

Листинг эмитентов-особенности

Говоря простым языком: листинг это оформление ценных бумаг эмитентов, для включения их в котировальный список биржи.

Если говорить об особенностях листинга подробно, для этого потребуется отдельная статья.

Поэтому, чтобы понять, как происходит процедура на СПБ, упрощенно расскажем об её основных моментах.

Кандидаты должны соответствовать ряду требований и правил, установленных СПБ, необходимых для прохождения успешной регистрации.

Прежде чем кампании допустят к торгам – проанализируют её финансовое состояние и деятельность за несколько отчетных периодов.

кампании должна быть публичной, а её отчетность находиться в свободном доступе.

В зависимости от итогов анализа ценные бумаги могут быть включены:

• В котировальный список первого уровня – предъявляет максимальные требования к объему ценных бумаг готовящихся к размещению и специальные к деятельности эмитента и его бизнесу;
• Во второй уровень – включаются кампании требования, к которым не такие жесткие, но, тем не менее, ряд специальных условий к показателям кампании и ценным бумагам необходимо соблюсти;
• В некотировальную часть падают бумаги, которым не нужно соблюдать специальных условий по объему акций и финансовым показателям.

Еще при подаче документов на регистрацию, эмитентам требуется самостоятельно подтверждать, что они соответствуют тому или иному уровню.

Например, требования для иностранных облигаций, желающих пройти листинг на Санкт-Петербургской бирже:

Требования	Первый уровень	Второй уровень
Сумма эмиссии	Не менее 2 миллиардов руб.	Не менее 10 миллионов руб.
Номинальная стоимость	Не более 1000 у.е.	Не более 1000 у.е.
Уровень кредитного рейтинга	Не ниже значения, «высокой степени спекулятивные».	Требования отсутствуют
Отсутствие дефолта	Дефолт отсутствует или прошло не менее трех лет	Дефолт отсутствует или прошло не менее двух лет

 

А вот требования для акций выдвигаемые СПБ:

 

Требования	Первый уровень	Второй уровень
Сумма эмиссии	Не менее 3 миллиардов руб.	Не менее 1 миллиарда руб.
Срок жизни кампании	Не менее 3 лет	Не менее 1 года
Раскрытие информации	За 3 года	За 1год

 

После прохождения процедуры регистрации, в список биржи вносятся изменения, в которых указывается:

 

• К какому из уровней относится ценная бумага;
• Категория ценной бумаги;
• Регистрационный номер;
• Международный код;
• Дата регистрации;
• Полное наименование кампании – эмиссионера;
• Номинальная стоимость бумаги;
• Наличие или отсутствие дефолта у кампании.

Изменения утверждаются должностным лицом Биржи или лицом осуществляющего функции исполнительного органа, и бумага допускается к торгам.

Для торгов на Санкт-Петербургской Бирже можно открыть счет, например, у Открытия или БКС Брокера.

 

Оставить отзыв